全國(guó)2012年7月高等教育自學(xué)考試
金融理論與實(shí)務(wù)試題
課程代碼：00150
一、單項(xiàng)選擇題(本大題共20小題，每小題1分，共20分)
在每小題列出的四個(gè)備選項(xiàng)中只有一個(gè)是符合題目要求的，請(qǐng)將其代碼填寫在題后的括號(hào)內(nèi)。錯(cuò)選、多選或未選均無分。
1.世界上最早的貨幣是（ ）
A.實(shí)物貨幣 B.金屬貨幣
C.存款貨幣 D.紙幣
2.指出“雙掛鉤”的規(guī)定使美元處于一種進(jìn)退兩難狀況的經(jīng)濟(jì)學(xué)者是（ ）
A.懷特 B.弗里德曼
C.特里芬 D.格雷欣
3.商業(yè)信用的基本形式是（ ）
A.銀行貸款 B.發(fā)行國(guó)債
C.商品賒銷 D.政府撥款
4.體現(xiàn)貨幣時(shí)間價(jià)值的變量是（ ）
A.物價(jià)水平 B.利息
C.貨幣供給量 D.貨幣需求量
5.人民幣匯率采用的標(biāo)價(jià)方法是（ ）
A.直接標(biāo)價(jià)法 B.間接標(biāo)價(jià)法
C.美元標(biāo)價(jià)法 D.綜合標(biāo)價(jià)法
6.由于金融工具交易價(jià)格的波動(dòng)而給其持有者帶來損失的可能性屬于金融工具的（ ）
A.信用風(fēng)險(xiǎn) B.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)
C.違約風(fēng)險(xiǎn) D.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)
7.為中央銀行宏觀金融調(diào)控提供場(chǎng)所的市場(chǎng)是（ ）
A.貨幣市場(chǎng) B.資本市場(chǎng)
C.股票市場(chǎng) D.期貨市場(chǎng)
8.短期政府債券發(fā)行和流通的市場(chǎng)是（ ）
A.票據(jù)市場(chǎng) B.國(guó)庫券市場(chǎng)
C.資本市場(chǎng) D.CD市場(chǎng)
9.債券的票面年收益與票面額的比率是債券的（ ）
A.到期收益率 B.持有期收益率
C.現(xiàn)時(shí)收益率 D.名義收益率
10.某一時(shí)點(diǎn)上基金資產(chǎn)的總市值扣除負(fù)債后的余額是（ ）
A.基金凈值 B.單位凈值
C.基金價(jià)格 D.基金收益
11.下列關(guān)于期貨合約表述錯(cuò)誤的是（ ）
A.都是在交易所內(nèi)進(jìn)行交易 B.具有很強(qiáng)的流動(dòng)性
C.可用來套期保值，但不能用來投機(jī) D.采取盯市原則，每天進(jìn)行結(jié)算
12.負(fù)責(zé)制定和實(shí)施貨幣政策的金融機(jī)構(gòu)是（ ）
A.中央銀行 B.商業(yè)銀行
C.政策性銀行 D.專業(yè)銀行
13.巴塞爾銀行監(jiān)管委員會(huì)是下列哪家機(jī)構(gòu)領(lǐng)導(dǎo)下的常設(shè)監(jiān)管機(jī)構(gòu)?（ ）
A.世界銀行 B.國(guó)際貨幣基金組織
C.國(guó)際金融公司 D.國(guó)際清算銀行
14.代理業(yè)務(wù)屬于商業(yè)銀行的（ ）
A.資本業(yè)務(wù) B.資產(chǎn)業(yè)務(wù)
C.負(fù)債業(yè)務(wù) D.表外業(yè)務(wù)
15.按質(zhì)量高低劃分的五類貸款形式是（ ）
A.正常、關(guān)注、次級(jí)、呆賬、損失 B.正常、次級(jí)、關(guān)注、呆賬、損失
C.正常、關(guān)注、次級(jí)、可疑、損失 D.正常、關(guān)注、可疑、呆賬、損失
16.下列不屬于投資銀行業(yè)務(wù)的是（ ）
A.證券承銷 B.證券交易
C.代理國(guó)庫 D.資產(chǎn)管理
17.健康保險(xiǎn)屬于（ ）
A.財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn) B.人身保險(xiǎn)
C.責(zé)任保險(xiǎn) D.保證保險(xiǎn)
18.提出劍橋方程式的經(jīng)濟(jì)學(xué)者是（ ）
A.馬歇爾與庇古 B.凱恩斯
C.歐文·費(fèi)雪 D.弗里德曼
19.商品和服務(wù)出口減去商品和服務(wù)進(jìn)口等于（ ）
A.國(guó)際收支總差額 B.金融賬戶差額
C.貿(mào)易賬戶差額 D.經(jīng)常賬戶差額
20.衡量一國(guó)經(jīng)濟(jì)在不同時(shí)期內(nèi)所生產(chǎn)和提供的最終產(chǎn)品和勞務(wù)價(jià)格總水平變化程度的經(jīng)濟(jì)指標(biāo)是（ ）
A.批發(fā)物價(jià)指數(shù) B.居民消費(fèi)價(jià)格指數(shù)
C.國(guó)民生產(chǎn)總值平減指數(shù) D.收入增長(zhǎng)指數(shù)
二、多項(xiàng)選擇題(本大題共5小題，每小題2分，共10分)
在每小題列出的五個(gè)備選項(xiàng)中至少有兩個(gè)是符合題目要求的，請(qǐng)將其代碼填寫在題后的括號(hào)內(nèi)。錯(cuò)選、多選、少選或未選均無分。
21.國(guó)家信用的工具主要有（ ）
A.中央政府債券 B.地方政府債券
C.金融債券 D.公司債券
E.政府擔(dān)保債券
22.下列屬于貨幣市場(chǎng)的是（ ）
A.國(guó)庫券市場(chǎng) B.商業(yè)票據(jù)市場(chǎng)
C.股票市場(chǎng) D.同業(yè)拆借市場(chǎng)
E.回購(gòu)協(xié)議市場(chǎng)
23.目前我國(guó)的金融監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)包括（ ）
A.銀行業(yè)協(xié)會(huì) B.中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)
C.中國(guó)人民銀行 D.中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)
E.中國(guó)保險(xiǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)
24.下列屬于國(guó)際收支平衡表中經(jīng)常項(xiàng)目的有（ ）
A.收益 B.貨物
C.服務(wù) D.直接投資
E.經(jīng)常轉(zhuǎn)移
25.影響我國(guó)貨幣需求的因素有（ ）
A.物價(jià)水平 B.收入
C.利率 D.信用的發(fā)展?fàn)顩r
E.社會(huì)保障體制的健全與完善
三、名詞解釋題(本大題共5小題，每小題3分，共15分)
26.消費(fèi)信用
答:消費(fèi)信用是工商企業(yè)、銀行和其他金融機(jī)構(gòu)向消費(fèi)者個(gè)人提供的、用于其消費(fèi)支出的一種信用形式。賒銷、分期付款、消費(fèi)信貸是消費(fèi)信用的典型形式。
27.政府債券
答:政府債券是指由中央政府和地方政府發(fā)行的債券它以政府的信譽(yù)作保證因而通常無需抵押品其風(fēng)險(xiǎn)在各種債券中是最低的利率水平也低于金融債券和企業(yè)債券
28.開放式基金
答開放式基金是指基金可以無限地向投資者追加發(fā)行基金份額并且隨時(shí)準(zhǔn)備贖回發(fā)行在外的基金份額因此基金份額總數(shù)是不固定的。
29.再保險(xiǎn)
保險(xiǎn)人將其承擔(dān)的保險(xiǎn)業(yè)務(wù)以承保形式部分轉(zhuǎn)移給保險(xiǎn)人的為再保險(xiǎn)
30.通貨膨脹
答一般來說理論界對(duì)于通貨膨脹問題通常做如下定義通貨膨脹是指在紙幣流通的條件下由于貨幣供給過多而引發(fā)貨幣貶值物價(jià)全面、持續(xù)上漲的貨幣現(xiàn)象。
四、計(jì)算題(本大題共2小題，每小題6分，共12分)
3l.設(shè)某商業(yè)銀行吸收到3000萬元的原始存款，經(jīng)過一段時(shí)間的派生后，銀行體系最終形成存款總額12000萬元。若法定存款準(zhǔn)備金率與超額存款準(zhǔn)備金率之和為20%，請(qǐng)計(jì)算現(xiàn)金漏損率。
答K=12000/3000=4 C=1/k-r-e=0.25-0.2=0.05
32.2010年1月1日，某人在中國(guó)建設(shè)銀行存入一年期定期存款20萬元，若一年期定期存款年利率為2.25%，單利計(jì)息，請(qǐng)計(jì)算此人存滿一年可得的利息額。若2010年通貨膨脹率為3.3%，請(qǐng)計(jì)算此人此筆存款的實(shí)際收益率。
答200000×2.25%=4500元 r=2.25%-3.3%=-1.03
五、簡(jiǎn)答題（本大題共5小題，每小題6分，共30分）
33.簡(jiǎn)述金銀復(fù)本位制下的“劣幣驅(qū)逐良幣”現(xiàn)象。
答金銀復(fù)本位制下的“劣幣驅(qū)逐良幣”現(xiàn)象兩種市場(chǎng)價(jià)格不同而法定價(jià)格相同的貨幣同時(shí)流通時(shí)市場(chǎng)價(jià)格偏高的貨幣良幣就會(huì)被市場(chǎng)價(jià)格偏低的貨幣劣幣排斥在價(jià)值規(guī)律的作用下良幣退出流通進(jìn)入貯藏而劣幣充斥市場(chǎng)。這種劣幣驅(qū)逐良幣的規(guī)律又被稱為“格雷欣法則
34.簡(jiǎn)述金融衍生工具市場(chǎng)的主要功能。
金融衍生工具市場(chǎng)的功能:一價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能衍生工具的市場(chǎng)價(jià)格就是對(duì)標(biāo)的物未來價(jià)格的事先發(fā)現(xiàn)能夠相對(duì)準(zhǔn)確地反映交易者對(duì)標(biāo)的物未來價(jià)格的預(yù)期。二套期保值功能套期保值是一種有意識(shí)的風(fēng)險(xiǎn)防御性措施它是通過現(xiàn)貨市場(chǎng)與期貨等金融衍生工具市場(chǎng)的反方向運(yùn)作形成現(xiàn)貨與期貨一盈一虧的結(jié)果經(jīng)過盈虧相抵達(dá)到減少或規(guī)避價(jià)格變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)的目的。所謂套期保值是指交易者為了配合現(xiàn)貨市場(chǎng)的交易而在期貨等金融衍生工具市場(chǎng)上進(jìn)行與現(xiàn)貨市場(chǎng)方向相反的交易以便達(dá)到轉(zhuǎn)移、規(guī)避價(jià)格變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)的交易行為。三投機(jī)獲利手段金融衍生工具市場(chǎng)的出現(xiàn)還為投機(jī)者提供了更多的盈利機(jī)會(huì)
35.簡(jiǎn)述金融市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)分散與風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移功能。
答(1)風(fēng)險(xiǎn)分散功能體現(xiàn)在兩個(gè)方面一是金融市場(chǎng)上多樣化的金融工具為資金盈余者的金融投資提供了多種選擇他可以根據(jù)自己的風(fēng)險(xiǎn)、收益偏好將自己的盈余資金投資在不同的金融工具上進(jìn)行投資組合二是在金融市場(chǎng)上籌集資金的資金需求者面對(duì)眾多的投資者發(fā)行自己的金融工具這使得眾多的投資者共同承擔(dān)了該金融工具發(fā)行者運(yùn)用這筆資金的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。(2)風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移功能體現(xiàn)在金融工具在流通市場(chǎng)上的轉(zhuǎn)讓。當(dāng)某一種金融工具的持有者認(rèn)為繼續(xù)持有該金融工具的風(fēng)險(xiǎn)過高則他會(huì)通過流通市場(chǎng)將此金融工具賣出在其賣出該金融工具的同時(shí)也將該金融工具的風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移了出去。需要強(qiáng)調(diào)的是金融工具的轉(zhuǎn)讓只是將風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移給了購(gòu)買該金融工具的另一個(gè)投資者并沒有消除風(fēng)險(xiǎn)
36.簡(jiǎn)述商業(yè)銀行證券投資業(yè)務(wù)的特點(diǎn)。
答1主動(dòng)性強(qiáng)。2流動(dòng)性強(qiáng)。3收益的波動(dòng)性大。4易于分散管理。
37.簡(jiǎn)述通貨膨脹對(duì)匯率變動(dòng)的影響。
答一國(guó)發(fā)生通貨膨脹意味著該國(guó)貨幣代表的實(shí)際價(jià)值量的下降這將引起該國(guó)貨幣對(duì)外貶值外匯匯率上升本幣匯率下跌。
六、論述題（本題13分）
38.試述我國(guó)人民幣公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)的主要內(nèi)容及其作用機(jī)理。
答(1)公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)是指中央銀行在金融市場(chǎng)上賣出或買進(jìn)有價(jià)證券吞吐基礎(chǔ)貨幣用以改變商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)的可用資金進(jìn)而影響貨幣供給量和利率實(shí)現(xiàn)貨幣政策目標(biāo)的一種政策工具。 (2)公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)的作用機(jī)理:中央銀行公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)買賣的證券主要是政府公債和國(guó)庫券。當(dāng)中央銀行認(rèn)為應(yīng)該放松銀根增加貨幣供給時(shí)其就在金融市場(chǎng)上買進(jìn)有價(jià)證券擴(kuò)大基礎(chǔ)貨幣供應(yīng)直接增加金融機(jī)構(gòu)可用資金的數(shù)量增強(qiáng)其貸放能力相反當(dāng)中央銀行認(rèn)為需要收緊銀根減少貨幣供給時(shí)它會(huì)在金融市場(chǎng)上賣出有價(jià)證券回籠一部分基礎(chǔ)貨幣減少金融機(jī)構(gòu)可用資金的數(shù)量降低其貸放能力